استراتژی خروج سهام چیست؟

چگونه می دانید زمان فروش سهام است؟سرمایه گذاران فصلی برای اطمینان از فروش آگاهانه و استراتژیک ، استراتژی خروج سهام را آماده خواهند کرد. استراتژی خروج سهام مجموعه ای از شرایط از پیش برنامه ریزی شده برای خروج از موقعیت بر اساس هدف سرمایه گذاری شخص است.

یک استراتژی خروج خوب به دور از دلخواه نیست. این فقط در مورد گفتن نیست "وقتی قیمت سهم به X می رسد از موقعیت خارج می شوم."در عوض ، این در مورد پیش بینی آگاهانه در مورد رفتار یک سهام و تعیین معیارهای واضح برای فروش آن است. این به شدت به استراتژی سرمایه گذاری شما بستگی دارد. اگر یک معامله گر یا معامله گر نوسان هستید ، معیارهای باریک و باریک تری خواهید داشت. اگر یک سرمایه گذار بلند مدت یا خرید و نگهدارنده هستید ، ممکن است استراتژی خروج شما تعمیم بیشتری یابد.

در اینجا برخی از مهمترین ملاحظات باید هنگام تدوین یک استراتژی خروج ، و به معنای خروج از موقعیت با اعتماد به نفس باشد.

استراتژی خروج سهام: قیمت هدف را تعیین کرده و از دست دادن متوقف کنید

بسته به اینکه پول کسب می کنید یا پول خود را از دست می دهید ، معاملات یا "برنده" یا "از دست دادن" هستند. قانون طلایی هر تجارت تعیین قیمت هدف و ضرر توقف است. قیمت هدف قیمتی است که در آن می توانید از موقعیت با سود خارج شوید. اگر تجارت از بین نرود ، ضرر توقف ضرر شما را کاهش می دهد.

به عنوان مثال ، اگر با هدف فروش 52 دلار سهام 50 دلار خریداری می کنید ، می خواهید مطمئن شوید که بیشتر از آنچه مایل به ریسک تجارت هستید از دست نمی دهید. شما 48 دلار ضرر توقف را تعیین کردید. در حالی که قیمت سهم ممکن است در حدود 50 دلار نوسان داشته باشد ، تا زمانی که به قیمت هدف شما (52 دلار) برسد یا به قیمت ضرر توقف شما (48 دلار) برسد ، هیچ اتفاقی نمی افتد.

مهم نیست که از موقعیت یا استراتژی سرمایه گذاری خود ، تعیین قیمت هدف و ضرر متوقف برای محافظت از خود بسیار مهم است - و اقدامات خود را با پایان نامه خود هماهنگ نگه دارید.

دوره برگزاری را در نظر بگیرید

بسته به استراتژی سرمایه گذاری شما ، زمان می تواند یک دارایی یا یک مسئولیت باشد. برای معامله گران روز ، به نفع آنهاست که تا حد ممکن در یک موقعیت کوتاه قرار بگیرند. برای سرمایه گذاران بلند مدت ، هر چه افق زمانی طولانی تر باشد ، فرصت بازده بیشتر می شود. در اینجا نگاهی به افق زمانی برای سبکهای مختلف معاملاتی و خطر مرتبط با زمان می اندازیم:

• معاملات روز: چند دقیقه تا ساعت ، خطر زیاد
• معاملات نوسان: ساعت تا روزها ، ریسک بالا
• معاملات موقعیت: روزها تا هفته ها ، ریسک متوسط
• سرمایه گذاری: هفته ها تا ماه ها ، کم خطر

استراتژی خروج سهام شما در این افق های زمانی بسیار متفاوت خواهد بود. به عنوان مثال ، یک معامله گر روزانه به دنبال الگوی مثلث باید به محض شروع الگوی از موقعیت خود خارج شود. اگر این کار را نکنند ، ضررهای آنها می تواند فاجعه بار باشد ، قیمت سهام بیشتر از این فرضیه منحرف می شود. برعکس ، اگر یک سرمایه گذار بلند مدت پس از چند ماه بد سهام را بفروشد ، آنها در ضرر و زیان خود قفل می کنند. و این ضررهایی است که می تواند به سود قابل توجهی در طی سالهای آینده تبدیل شود.

هنگام تدوین استراتژی خروج ، ابتدا به افق زمانی نگاه کنید. این مهمترین عامل در تعیین زمان و چگونگی خروج از موقعیت در شرایط ایده آل است.

انواع استراتژی های خروج سهام

هر سرمایه گذار متفاوت عمل می کند و استانداردهای خاص خود را برای ریسک و پاداش دارد. با این حال ، چندین استراتژی خروج امتحان شده و واقعی وجود دارد که حاکم بر زمان و نحوه خروج از یک موقعیت است. در اینجا نگاهی به برخی از متداول ترین استراتژی های خروج سهام و نحوه کار آنها می پردازیم.

• از قدرت خارج شوید. این استراتژی شامل خروج از بالا است. بسیاری از سرمایه گذاران هنگام پرش از سطح مقاومت اخیر و قدرت سیگنالینگ ، فروش سهام را انتخاب می کنند.
• از ضعف خارج شوید. این استراتژی شامل انتظار برای اوج های اخیر برای بازگشت به سطح پشتیبانی جدید است. این امر به سرمایه گذاران این امکان را می دهد که بدون فوریت ، در حالی که از روند استفاده می کنند ، خارج شوند.
• از پشتیبانی خارج شوید. سرمایه گذاران هنگامی که سهام یک سطح پشتیبانی قوی را توسعه می دهد ، با هدف سوار شدن به افزایش قیمت صعودی به سطح از پیش تعیین شده ، خریداری می کنند.
• از مقاومت خارج شوید. سرمایه گذاران وقتی سهام از سطح مقاومت دور می شوند ، خریداری می کنند ، سپس تا زمانی که روند سهام بالاتر از مقاومت قبلی باشد ، نگه می دارد و به رشد می رسد.
• حرکت استراتژی متوسط. معامله گران یک موقعیت را وارد می کنند ، سپس قیمت سهام را نسبت به میانگین حرکت روزانه دنبال می کنند. به محض اینکه قیمت سهام از میانگین متحرک عبور می کند ، خروج کنید.
• استراتژی مبتنی بر نوسانات. سرمایه گذاران برای محاسبه نوسانات موقعیت خود از متوسط محدوده واقعی (ATR) استفاده می کنند ، سپس با رسیدن قیمت به چند ATR از ATR خارج می شوند.

این استراتژی ها نشان دهنده معاملات برنده است. هرگونه تجارت باخت باعث از بین رفتن توقف می شود و این باعث می شود سرمایه گذار از ضررهای اساسی محافظت کند.

در نظر داشته باشید که اینها فقط یک نمایش کوچک از انواع مختلف استراتژی های خروج هستند. در این رویکردها تغییراتی وجود دارد و بسیاری از استراتژی های دیگر سرمایه گذاران برای اعتبارسنجی معاملات و سرمایه گذاری در موقعیت ها از آن استفاده می کنند.

خروج خود را با اعتماد به نفس برنامه ریزی کنید

هر تجارت برنده نیست. بازار بی ثبات است و حتی بهترین برنامه ها می تواند در صورت رفتار نامناسب یک سهام خراب شود. مهم است که به پایان نامه و منطق صدا خود متکی باشید تا زمان خروج خود را از یک موقعیت خارج کنید.

آیا هنوز در سطح ریسک خود هستید؟آیا پایان نامه سرمایه گذاری شما تغییر کرده است؟با ماندن در موقعیتی چه ریسکی را اداره می کنید؟سرمایه گذاران باید در ارزیابی موقعیت هایی که خارج از استراتژی اصلی خروج هستند ، بسیار مهم باشند. علاوه بر این ، درک این نکته مهم است که در بعضی موارد ، ضرر کردن اشکالی ندارد. به عنوان مثال ، فروش یک نمونه کارها برای جبران سود سرمایه. صرف نظر از وضعیت ، هر استراتژی خروج سهام باید شامل دو ضرورت باشد: ریسک را به حداقل برساند و سود را به حداکثر برساند.< Pan> همه تجارت برنده نیست. بازار بی ثبات است و حتی بهترین برنامه ها می تواند در صورت رفتار نامناسب یک سهام خراب شود. مهم است که به پایان نامه و منطق صدا خود متکی باشید تا زمان خروج خود را از یک موقعیت خارج کنید.