چه زمانی باید در یک پروژه املاک و مستغلات سرمایه گذاری کنید؟

یادداشت تحریریه: مشاور مشاور Forbes ممکن است کمیسیون فروش ساخته شده از پیوندهای شریک در این صفحه کسب کند ، اما این بر نظرات یا ارزیابی های ویراستاران ما تأثیر نمی گذارد.

بخش املاک و مستغلات کاملاً پیچیده است و هر پروژه املاک و مستغلات قبل از آماده شدن محصول نهایی نهایی برای استفاده ، یک سری مراحل را پشت سر می گذارد. هر یک از این مراحل در یک پروژه املاک و مستغلات به سرمایه نیاز دارد و هر مرحله از سرمایه گذاری ویژگی های خاص خود را دارد. در اینجا برخی از گزینه ها برای سرمایه گذاران وجود دارد که سرمایه گذاری در املاک و مستغلات خود را در نظر بگیرند.

پروژه های املاک و مستغلات در مراحل اولیه

یک پروژه مرحله اولیه یک پروژه است که به طور معمول در مرحله برنامه ریزی است که هنوز تصویب برنامه لازم را از مقامات حاکم مناسب که در دسته یک پروژه مرحله اولیه واجد شرایط هستند ، دریافت نمی کند.

ویژگی های یک پروژه اولیه

• چرخه زندگی یک پروژه در کشوری مانند هند ، از زمانی که مفهوم سازی می شود تا زمانی که به اتمام و تحویل داده می شود ، می تواند حدود پنج تا هفت سال دوام بیاورد ، که از این تعداد بیش از نیمی از جدول زمانی در پیش برنامه ریزی شده استمراحل تأیید

• یک سرمایه گذاری به خوبی برنامه ریزی شده و کاملاً ارزیابی شده در یک پروژه در این مرحله اولیه از چرخه زندگی خود این مزیت را دارد که فرد سرمایه گذاری می کند با قیمتی به طور قابل توجهی پایین تر از قیمت بازار غالب است. مهمترین مزیت انجام این کار در شهر و مکان مناسب این است که این پتانسیل را دارد که بازده برتر سرمایه گذاری را ایجاد کند.

• ارزش ذاتی سرمایه گذاری در مدت زمان طولانی تر در دو مرحله باز می شود ، در زمان پرتاب پس از دستیابی به پروژه مصوبات برنامه و بار دیگر در زمان تحویل پروژه. در عین حال ، سرمایه گذاران مرحله اولیه به صبر بیشتری نیاز دارند زیرا ممکن است سرمایه گذاری برای بالغ شدن و مایع شدن مدتی طول بکشد.

• این امر به ویژه به دلیل جدول زمانی نسبتاً طولانی تر مربوط به تغییر در مقررات زمین ، قوانین نظارتی و وابستگی به سازمان های دولتی برای پردازش مدارک مهم است.

• سرمایه گذار همچنین باید پروژه ها و توسعه دهندگان با بودجه خوبی را در نظر بگیرد تا اطمینان حاصل کند که این پروژه قادر به بسته شدن مالی است.

• با پروژه های مرحله اولیه نیز باید برای سرمایه گذاری آماده شود تا در نیمه اول مدت کلی درآمد ایجاد نکند.

• با تحقیقات کافی و زمان کافی برای انجام آنها ، سرمایه گذاری های اولیه می توانند در دراز مدت از اکثر کلاس های دارایی بهتر عمل کنند ، به همراه قیمت ورودی با تخفیف بازده سرمایه گذاری.

• این پروژه ها اگرچه ممکن است به طور مستقیم برای یک سرمایه گذار خرده فروشی در دسترس نباشد و روشی ساده و ایمن برای سرمایه گذاری در آنها از طریق صندوق سرمایه گذاری جایگزین ثبت شده توسط تنظیم کننده بازار (AIF) و مدیران نمونه کارها املاک و مستغلات که گزینه های سرمایه گذاری مناسب را ارائه می دهند ، خواهد بود.

پروژه های املاک و مستغلات در مرحله میانه

پروژه ای که تمام مصوبات برنامه لازم و همچنین ثبت نام با مقامات نظارتی مانند سازمان تنظیم مقررات املاک و مستغلات (RERA) را به دست آورده است ، به همراه بخشی از کار ساخت و ساز که آغاز شده است ، نمونه خوبی از املاک و مستغلات در مرحله متوسط استپروژه

ویژگی های یک پروژه میانه

• یک سرمایه گذار خرده فروشی دسترسی مستقیم به سرمایه گذاری در چنین پروژه ای خواهد داشت زیرا بیشتر آنها یک فرآیند راه اندازی بازار آزاد را طی می کنند تا معاملات خرده فروشی را فعال کنند.

• در حالی که قیمتی که در زمان پرتاب به دست می آید ممکن است به اندازه یک سرمایه گذاری در مرحله اولیه پایین نباشد ، اما با توجه به قیمت بازار که به طور بالقوه می تواند در زمان اتمام به پایان برسد ، بسیار جذاب است.

• از آنجا که این پروژه ها به عوامل خارجی مانند مصوبات برنامه وابسته نیستند ، در مقایسه با مراحل اولیه نسبتاً خطرناک تر هستند.

• اینها برای سرمایه گذاران مناسب است که می خواهند نرخ بازده برتر در مقایسه با نرخ تولید ناخالص داخلی اسمی داشته باشند و اشتهای متوسط تا کم خطر و مدت زمان سرمایه گذاری سه تا پنج سال داشته باشند.

• در حالی که پروژه های مسکونی در این مراحل به راحتی برای سرمایه گذاران خرده فروشی قابل دسترسی است ، پروژه های تجاری میانه ممکن است دارای اندازه بلیط سرمایه گذاری بسیار بالایی باشند.

• این سرمایه گذاری ها نیز ممکن است بلافاصله شروع به تولید درآمد منظم نکنند ، اما این کار را پس از چند سال سرمایه گذاری ، نزدیک به زمان تکمیل انجام می دهد.

پروژه های املاک و مستغلات در اواخر مرحله یا پروژه های تکمیل شده

کمترین سرمایه گذاری در املاک و مستغلات در پروژه هایی است که به اتمام رسیده اند یا در آستانه تکمیل هستند و پروژه های اواخر مرحله نامیده می شوند. برای استفاده از قیاس عدالت ، این شبیه به سرمایه گذاری در سهام تراشه های آبی است: عدم اطمینان کمتر و بنابراین بازده مورد انتظار کمتر قابل پیش بینی تر است.

ویژگی های یک پروژه بزرگ

• مزیتی که در هنگام جستجوی پروژه ها در این مرحله از توسعه وجود دارد این است که او نیازی به انتظار برای تحویل چنین پروژه هایی ندارد و می تواند کاملاً روی عوامل مهمتر مانند مکان ، طراحی ، کیفیت ، امکانات و امکانات متمرکز شودقیمت. سرمایه گذاران همچنین از کیفیت و اتمام چنین پروژه هایی تجربه می کنند و احساس می کنند.

• شما باید انتظار داشته باشید که قیمت پروژه های تکمیل شده بسیار بالاتر از پروژه های اولیه و اواسط مرحله باشد.

• اگر موقعیت مکانی و نوع محصول عاقلانه انتخاب شود ، پروژه های تکمیل شده از پتانسیل عالی برای قدردانی بیشتر و اطمینان از پرتفوی سرمایه گذاری به اثبات تورم برخوردار هستند. این امر به ویژه در مورد پروژه هایی در مکان های اصلی که ممکن است بسته های جدید و اضافی زمین در دسترس نباشند ، صادق است ، بنابراین پروژه های با کیفیت بالا و طراحی شده را قادر می سازد تا در زمان تکمیل زمان قدردانی کنند.

• اینها همچنین برای سرمایه گذاران که به دنبال درآمد منظم از سرمایه گذاری خود هستند ، مناسب است. در حالی که سرمایه گذاران ممکن است پروژه های مسکونی تکمیل شده را به راحتی در دسترس پیدا کنند ، می توان در پروژه های بخش تجاری از طریق مسیرهای دیگر مانند REITS و ابزارهای مالی مشابه سرمایه گذاری کرد.

خط پایین

در ابتدا سرمایه گذاری در املاک و مستغلات ممکن است پیچیده و طولانی به نظر برسد. با این حال ، یک سرمایه گذار سفر سرمایه گذاری را کاملاً دلپذیر و ساده می داند ، با توجه به اینکه او به طور کامل در مورد سرمایه گذاری تحقیق می کند و همچنین از جدول زمانی درگیر آگاه است.

یک قانون ساده این است که سرمایه گذاری در املاک و مستغلات در مراحل اولیه برای سرمایه گذاران که انتظار دارند بازده دو رقمی بالا در سرمایه گذاری باشد ، اما همچنین مایل به صبور بودن و پذیرش طیف گسترده تری از نتایج هستند.

پروژه های میانه برای کسانی که می خواهند بهتر از بازده متوسط باشند مناسب هستند و مایل به پذیرش برخی از تنوع در نتایج هستند و حدود سه تا پنج سال در دست دارند و پروژه های مرحله اواخر برای سرمایه گذاران که می خواهند سرمایه گذاری های ضد تورم باشند مناسب هستندبا بازده متوسط اما قابل پیش بینی.

با تخصیص مناسب دارایی و تأمین زمان کافی ، قطعاً می توان از سرمایه گذاری در املاک و مستغلات برای ایجاد یک پایه محکم به نمونه کارها استفاده کرد. همانطور که مارک تواین یک بار مشهور گفت: "زمین بخرید ، آنها دیگر آن را نمی سازند".

اطلاعات ارائه شده در مشاور فوربس فقط برای اهداف آموزشی است. وضعیت مالی شما بی نظیر است و محصولات و خدماتی که ما بررسی می کنیم ممکن است برای شرایط شما مناسب نباشد. ما مشاوره مالی ، مشاوره یا کارگزاری ارائه نمی دهیم ، و همچنین به افراد توصیه یا توصیه نمی کنیم یا سهام یا اوراق بهادار خاص را خریداری یا بفروشیم. اطلاعات عملکرد ممکن است از زمان انتشار تغییر کرده باشد. عملکرد گذشته نشانگر نتایج آینده نیست.

مشاور فوربس از استانداردهای دقیق یکپارچگی سرمقاله پیروی می کند. به بهترین دانش ما ، تمام محتوا از تاریخ ارسال شده دقیق است ، اگرچه پیشنهادات موجود در اینجا ممکن است دیگر در دسترس نباشد. نظرات بیان شده به تنهایی نویسنده است و توسط شرکای ما تأیید شده ، تصویب شده است ، یا در غیر این صورت تأیید شده است.

ویکرام چاری بنیانگذار و مدیرعامل SmartOwner ، یک شرکت مدیریت سرمایه گذاری در املاک و بازار است. در گذشته ، ویکرام CCH USA LLC ، یک شرکت بزرگ سرمایه گذاری در املاک و مستغلات در آریزونا ، ایالات متحده را تأسیس و اداره کرد. وی یک پزشک جوریس از دانشگاه کالیفرنیا ، دیویس دارد.

Armaan سردبیر اصلی هند برای مشاور فوربس است. او بیش از یک دهه تجربه کار با رسانه ها و شرکت های انتشارات را برای کمک به آنها در ساخت محتوای متخصص و ایجاد تیم های سرمقاله دارد. در مشاور فوربس ، وی مصمم است كه به خوانندگان كمك كند تا از اصطلاحات مالی پیچیده مالی استفاده كند و تلاش خود را برای سواد مالی هند انجام دهد.