تسکین نظارتی و اقدامات پشتیبانی جدید برای نمایندگی ها ، کارگزاران ، فروشندگان فارکس ، صندوق های بازنشستگی غیر دولتی ، مدیران اعتماد و شرکت های مدیریتی

در سال 2022 ، بانک روسیه به منظور اطمینان از ثبات بازار واسطه های مالی و سرمایه گذاری جمعی ، پشتیبانی قابل توجهی از موسسات مالی ، از جمله کاهش نظارتی ، با هدف حفظ ثبات مالی و توانایی شرکت کنندگان در بازار در انجام تعهدات خود در اختیار دارد. مشتریان و همچنین برای کاهش تأثیر خطرات احتمالی تحریم آینده.

با توجه به ارزیابی وضعیت در بازار مالی و با توجه به تثبیت تدریجی آن ، نوسانات پایین تر و تعدیل مؤسسات مالی با عملیات در محیط جدید ، بانک روسیه تصمیم گرفته است اقدامات پشتیبانی خاصی را که در سال 2022 اجرا شده و خاتمه می دهد ، تمدید کند1 ژانویه 2023 و برای معرفی اقدامات اضافی.

هیئت مدیره بانک روسیه تصمیمات مربوطه را در اختیارات ویژه خود 1 تا پایان سال 2022 تصویب می کند. بانک روسیه نیز نامه ها و مقررات اطلاعاتی صادر می کند. جزئیات پس از تصویب تصمیمات مربوطه به شرکت کنندگان در بازار ارائه می شود.

1. بانک روسیه به نمایندگی ها ، کارگزاران ، فروشندگان فارکس ، مدیران اعتماد (از این پس ، شرکت کنندگان در بازار حرفه ای) و شرکت های مدیریتی اجازه می دهد تا برای محاسبه نسبت کفایت سرمایه ، به تدریج در طول سال 2023 مقرراتی برای دارایی های مسدود شده (برای تخفیف ارزش آنها) در طول سال 2023 تهیه کنند. و سرمایه عدالت ، در حالی که دارایی های مسدود شده باید از محاسبه نسبت پوشش نقدینگی حذف شوند.

بانک روسیه تأثیر ارزش دارایی های مسدود شده را بر الزامات ثبات مالی ارزیابی کرده است. با توجه به نتایج ارزیابی ، هیچ تأثیر سیستمی بر شرکت کنندگان در بازار وجود ندارد که تأثیر ضرر و زیان احتمالی مربوط به دارایی های مذکور بر ثبات مالی موسسات را نشان می دهد.

به منظور صاف کردن تأثیر منفی تشخیص خسارات مربوط به دارایی های کاملاً مسدود شده و با توجه به لغو کاهش نظارتی ، بانک روسیه تصمیم گرفته است تا به شرکت کنندگان در بازار حرفه ای و شرکت های مدیریتی اجازه دهد تا به تدریج ، در طول سال 2023 ، مقررات تخمین زده شده ضرر را تشکیل دهندبرای دارایی های مسدود شده در نسبت کفایت سرمایه و تخفیف مرحله ارزش آنها در مرحله محاسبه سرمایه سهام.

هنگامی که از این رویکرد استفاده می شود ، ارزش دارایی های موجود در کتاب ها با نرخ ارز تعیین شده مطابق روال تعیین شده توسط مقررات بانک روسیه در مورد حسابداری دارایی های مسدود شده ، در روبل ها تعیین می شود.

در صورت عدم تصمیم گیری در مورد پرداخت سود سهام (توزیع سود) در دوره از 1 ژانویه 2023 تا 31 دسامبر 2023 ، شرکت ها قادر خواهند بود از گزینه تأمین تدریجی استفاده کنند.

هنگامی که یک کارگزار نسبت پوشش نقدینگی را محاسبه می کند ، دارایی های مسدود شده در محاسبه قرار نمی گیرند.

2. اقداماتی که باید تمدید شود (از جمله به صورت اصلاح شده)

- از سرگیری افشای اجباری صورتهای مالی ، به جز اطلاعاتی که به خطرات مجازات حساس هستند - از 1 ژانویه 2023 (صورتهای مالی برای سال 2022 نیز در معرض افشای اطلاعات هستند).

- حق عدم افشای اطلاعات پیش بینی شده توسط هیئت مدیره بانک روسیه ، مورخ 14 آوریل 2022 ، 2 - تا 31 دسامبر 2023 ، و همچنین اطلاعات پیش بینی شده توسط تصمیم هیئت مدیره بانک روسیه ، تاریخ ، تاریخ18 مارس 2022 ، 3 در مورد ساختار مالکیت ، اعضای نهادهای مدیریت و سایر مقامات یک شرکت کننده در بازار حرفه ای ، یک شرکت مدیریت (MC) یا یک صندوق بازنشستگی غیر دولتی (NPF) ، درباره سازماندهی مجدد غیرموسسات مالی بانکی و اشخاص کنترل NPF - تا 1 ژوئیه 2023.

-عدم استفاده از اقدامات اجرایی برای عدم رعایت الزامات مربوط به برنامه های پیروی خودکار و اقدامات خودکار-تا 1 آوریل 2023.

-عدم استفاده از اقدامات اجرایی علیه مدیران اعتماد به دلیل عدم ارائه سبد سرمایه گذاری مشتری در صورتی که از نظر قانونی و/یا انجام این کار عملاً غیرممکن باشد-تا 1 آوریل 2023.

- اجازه رئیس MCS صندوق های سرمایه گذاری واحد (UIF) برای ارسال یک اعلامیه واحد به بانک روسیه در مورد تخلف که رخ داده است زیرا برای UIF MC غیرممکن است که ارزش دارایی خالص UIF (NAV) را محاسبه کند ، کهدلیل تعلیق صدور ، بازخرید و تبادل واحدهای سرمایه گذاری - تا 31 دسامبر 2023 بود.

-عدم کاربرد اقدامات اجرایی علیه MCS UIF های بسته برای سرمایه گذاران واجد شرایط برای عدم ارائه قوانین مدیریت اعتماد (TMR) به رعایت الزامات جدید-تا 1 آوریل 2023.

- تعلیق مهلت برای به وجود آوردن ساختار دارایی های UIFS به الزامات بانک روسیه شماره دستورالعمل شماره تاریخ 5 سپتامبر 2016 ، 4 برای دوره ای که ارزیابی ارزش دارایی های UIFS به هر دلیلی غیرممکن استفراتر از کنترل MC های UIF (عدم استفاده از اقدامات اجرایی)-تا 31 دسامبر 2023.

-عدم استفاده از MCS UIF های مبادله ای مبادله ای از جمله اوراق بهادار خارجی نیاز به حداقل فرکانس تعیین ارزش محاسبه شده یک واحد سرمایه گذاری حداقل در هر 15 ثانیه ، مشروط بر اینکه آنها حداقل هر 30 دقیقه این مقدار را تعیین کنند-از طریق31 دسامبر 2023.

-عدم استفاده از اقدامات اجرایی علیه NPF ها برای عدم انتقال به موقع پرداخت بازنشستگی به حسابهایی که در خارج از فدراسیون روسیه باز شده است در صورتی که از نظر قانونی و/یا عملاً غیرممکن باشد-تا 31 دسامبر 2023.

- رویه محاسبه حد اهرم مالی برای NPF در رابطه با دارایی های سبد بازنشستگی NPF: محاسبه حد دارایی های دریافت شده تحت Repos هایی را که نه تنها مطابق با شرایط repo یخ زده می شوند ، می گذارد ، بلکه همچنیناعلامیه های سرمایه گذاری NPF (عدم استفاده از اقدامات اجرایی)-تا 1 ژوئیه 2023.

- الزامات موقت برای فعالیتهای MCS و NPFS در رابطه با قرار دادن اوراق بهادار جایگزین ، یعنی ایجاد حق خرید اوراق بهادار جایگزین و نگه داشتن آنها در دارایی های UIFS (ذخایر بازنشستگی) به جای یوروباندو که بخشی از دارایی های UIFS بودند (ذخایر بازنشستگی) اگر چنین اوراق قرضه با الزامات خاصی برای ترکیب و ساختار دارایی های آنها مطابقت نداشته باشد - تا 31 دسامبر 2023.

- گزینه استفاده از رتبه بندی های اعتباری. در رابطه با اوراق قرضه صادر شده توسط یک شرکت ویژه خارجی و به دست آمده قبل از 25 فوریه 2022 ، اجازه می دهد از رتبه های اعتباری اختصاص داده شده توسط آژانس های رتبه بندی ملی به یک شرکت روسی استفاده شود که به نمایندگی از چنین اوراق قرضه صادر شده است. اگر این شرکت روسی هیچ رتبه ای نداشته باشد ، هنوز هم می توان از رتبه چنین اوراق قرضه یا صادرکننده آن از اول فوریه 2022 - تا 31 دسامبر 2023 - استفاده کرد.

3. اقداماتی که باید بعد از سال 2022 تمدید شود

- تعیین نرخ ارز ، ارزش اوراق بهادار و نرخ ریسک هنگام اعمال مقررات بانک روسیه (برای اهداف حسابداری و مقررات کلان).

- تمدید مهلت های تحقق سفارشات نظارتی و سوالات ارسال شده به شرکت کنندگان در بازار مالی.

-عدم استفاده از اقدامات اجرایی برای عدم رعایت پوشش نقدینگی و نسبت کفایت سرمایه (LCR ، CAR).

-عدم استفاده از اقدامات اجرایی برای عدم رعایت الزامات با هدف آشکار کردن تضاد منافع.

- الزامات موقت برای محاسبه توسط یک کارگزار نسبت پوشش ریسک هنگام انجام سفارشات یا تغییر ارزش نمونه کارها مشتری اگر کارگزار این مشتری را در دسته های استاندارد یا بالاتر (کاهش میزان اهرم) قرار دهد.

-عدم استفاده از اقدامات اجرایی علیه MCS و NPF برای عدم ارائه نسخه های "بیانیه های صفر" به یک سپرده گذاری تخصصی و علیه MCS برای عدم اطلاع از بانک روسیه در مورد تخلفات فوق.

-عدم استفاده از اقدامات اجرایی علیه MCS و NPFS برای عدم درج در محاسبه سرمایه سهام ، وجوه در حساب های تسویه حساب و سپرده ها با مؤسسات اعتباری وابسته به MCS و NPF ، در صورت تحریم این مؤسسات اعتباری.

-عدم استفاده از اقدامات اجرایی در برابر UIF MCS باز برای عدم رعایت الزامات مقدار یک کوسن نقدینگی 5 مشروط بر اینکه این تخلف صرفاً نتیجه عوامل بازار یا اقدامات MCS با هدف کاهش خطرات احتمالی باشد یاضررهای دارندگان واحد سرمایه گذاری.

-عدم استفاده از اقدامات اجرایی در برابر MCS UIF برای بیش از حداکثر غلظت در هر نهاد حقوقی به دلیل افزایش دارایی UIFS از سهم وجوه در حساب ها و سپرده ها و/یا مطالبات تحت توافق کارگزاری بیش از 50 ٪ ،مشروط بر اینکه چنین تخلف صرفاً نتیجه عوامل بازار یا اقدامات MCS با هدف کاهش خطرات احتمالی یا ضرر و زیان واحد سرمایه گذاری باشد.

- روش محاسبه حد اهرم مالی برای MCS در رابطه با دارایی های UIFS: محاسبه حد دارایی های دریافت شده تحت Repo هایی را که نه تنها با توجه به شرایط repo یخ زده ، بلکه اعلامیه های سرمایه گذاری UIFS را نیز از بین می برد (غیر-برنامه اقدامات اجرایی).

-عدم استفاده از اقدامات اجرایی علیه MCS UIF برای تهیه و تشکیل جلسه عمومی دارندگان واحد سرمایه گذاری در مورد تأیید فوری تغییرات و اصلاحات در TMR ها با هدف کاهش تأثیر منفی محدودیت ها.

-عدم استفاده از اقدامات اجرایی علیه MCS UIF های بسته برای سرمایه گذاران واجد شرایط برای بیش از مهلت محاسبه NAV ، مشروط بر اینکه دومی در سه روز کاری پس از روز توسط MC محاسبه شود ، که از آن NAV استفاده می شود. محاسبه شد.

-ثبت فوری تغییرات و اصلاحات در TMR های UIF برای سرمایه گذاران غیر واجد شرایط با هدف کاهش تأثیر منفی محدودیت ها.

- تعویق تاریخ مؤثر الزامات NPF در مورد بازرسی سالانه نظر آکواریوم ، افشای و ارسال گزارشی از نتایج این بازرسی ، همانطور که توسط طرفین مربوطه و بانک روسیه درخواست شده است.

-عدم استفاده از اقدامات اجرایی در برابر MCS UIF های بسته بسته برای سرمایه گذاران واجد شرایط برای عدم استفاده از روش های یکنواخت برای ارزیابی ارزش دارایی ها بخشی از UIF های مختلف و/یا صندوق های سرمایه گذاری سهام مشترک که توسط همان MC مدیریت می شوندMC در مورد تعیین ارزش اوراق بهادار تصمیم می گیرد.

-عدم استفاده از اقدامات اجرایی علیه NPF و NPF MCS برای عدم رعایت محدودیت های تعیین شده توسط قوانین روسیه و مقررات بانک روسیه برای ساختار پس انداز بازنشستگی (PSS) و ذخایر بازنشستگی (PRS) ، مشروط بر اینکه چنین تخلفاتی بوده است. صرفاً نتیجه عوامل بازار و میزان آن از 50 ٪ از میزان محدودیت ساختار تجاوز نمی کند.

-عدم استفاده از اقدامات اجرایی علیه NPFS و NPF MCS برای نتیجه گیری معاملات خرید دارایی در بازار بدون نسخه ، در صورت عدم وجود فرصتی برای نتیجه گیری این معاملات در بازار مبادله به منظور انجام تعهدات مربوط به سپرده گذاران ، اعضا وافراد بیمه شده به دلیل کمبود بودجه کافی در PS (PRS).

- الزامات موقت برای فعالیتهای شرکت کنندگان در بازار NPFS ، MCS و حرفه ای در پیش بینی ، به ویژه ، حق این شرکت ها برای پرداخت اوراق بهادار بدهی خارجی ، که به دلیل محدودیت در سازمان های سپرده گذاری و پاکسازی اروپا مسدود شده اند ، در محاسبه این محاسبهسرمایه سهام آنها ، LCR و ماشین.

1 پیش نویس قانون فدرال شماره "در مورد اصلاح برخی از قوانین فدراسیون روسیه" توسط دولت دولت در تاریخ اول خوانده شده توسط دولت فدرال فدراسیون روسیه تصویب شد و در خواندن دوم برای بررسی آماده می شود.

2 تصمیم هیئت مدیره بانک روسیه در مورد لیست اطلاعات مؤسسات مالی غیر بانکی که طبق قوانین روسیه یا مقررات بانک روسیه ، که مؤسسات مالی غیر بانکی حق دارند افشا نکنند ، و در لیست قرار دارند ، در معرض افشای قوانین روسیه یا مقررات بانک روسیه است. اطلاعاتی که توسط قوانین روسیه یا مقررات بانک روسیه پیش بینی شده است ، که بانک روسیه حق دارد در وب سایت خود فاش نکند.

3 تصمیم هیئت مدیره بانک روسیه در مورد تعیین لیست اطلاعات مؤسسات اعتباری ، موسسات مالی غیر بانکی و سازمان هایی که خدمات حرفه ای را در بازار مالی منوط به افشای موجب قوانین روسیه یا مقررات بانک روسیه ارائه می دهند ، که اعتبار آن هستند. موسسات ، موسسات مالی غیر بانکی و سازمان هایی که خدمات حرفه ای در بازار مالی ارائه می دهند ، حق دارند که فاش نشوند ، و در تعیین لیست اطلاعات پیش بینی شده توسط قوانین روسیه یا مقررات بانک روسیه ، که بانک روسیه حق دارد افشا کنددر وب سایت خود

4 دستورالعمل بانک روسیه شماره 5 سپتامبر 2016 ، "در مورد ترکیب و ساختار دارایی صندوق های سرمایه گذاری سهام مشترک و صندوق های سرمایه گذاری واحد".

5 بند 2. 9 از دستورالعمل بانک روسیه شماره شماره 5 سپتامبر 2016 ، "در مورد ترکیب و ساختار دارایی صندوق های سرمایه گذاری سهام مشترک و صندوق های سرمایه گذاری واحد".

اگر قصد استفاده از این ماده را دارید ، مرجع خدمات مطبوعاتی الزامی است.