آیا Alarm.com سهام خرید است؟

صاحبان خانه و مشاغل به طور فزاینده ای به خدمات نظارت بر زنگ هشدار روی می آورند تا آرامش خاطر را به آنها بدهند که ناشی از دانستن املاک آنها در همه زمان ها ایمن و ایمن است. در حقیقت ، تقاضا برای این خدمات در سالهای اخیر به طور پیوسته افزایش یافته است ، زیرا تعداد بیشتری از مردم از مزایای بسیاری که ارائه می دهند آگاه شده اند.

در واقع ، خدمات نظارت بر زنگ هشدار می تواند طیف گسترده ای از ویژگی ها را ارائه دهد ، از سیستم های امنیتی ساده گرفته تا راه حل های جامع مدیریت خانه. برخلاف ویژگی های امنیتی سنتی مانند نظارت بر فیلم و کنترل دسترسی ، بسیاری از سیستم های هشدار مدرن نیز می توانند داده ها و اطلاعات را با سازمان های اجرای قانون نیز به اشتراک بگذارند.

این افزایش علاقه تا حدودی ناشی از نگرانی های مربوط به افزایش اختلال عمومی است. در حقیقت ، با افزایش میزان جرم و بلایای طبیعی ، بسیاری از افراد تصمیم می گیرند امور امنیتی را به دست خودشان بگیرند - و سیستم های هشدار لایه دیگری از محافظت در برابر مزاحمان ، آتش سوزی و سایر خطرات ایمنی را فراهم می کنند.

یکی از مارک های پیشرو که در فضای نظارت هشدار فعالیت می کند ، Alarm.com (ALRM) است. این شرکت بیش از 20 سال قدمت دارد و در این مدت شهرت بزرگی - و 8. 4 میلیون مشترک - ایجاد کرده است. این شرکت یک پلت فرم نرم افزار مبتنی بر ابر (SAAS) مبتنی بر ابر را ارائه می دهد و محصولاتی مانند نظارت بر فیلم ، کنترل دسترسی ، مدیریت انرژی و سرویس سلامتی را ارائه می دهد. ALRM همچنین یک برنامه تلفن همراه ارائه می دهد که به مشتریان امکان می دهد قفل ها ، ترموستات ها و روشنایی خود را از راه دور با لمس یک دکمه کنترل کنند.

اما آیا صنعت امنیت مسکونی و تجاری سرمایه گذاری خوبی را انجام می دهد؟و آیا هشدار سهام گوهر پنهان آن است؟

بازار امنیت خانه در حال رشد است

علاوه بر افزایش آگاهی از سیستم های نظارتی و هشدار دهنده به طور کلی ، چندین عامل محرک دیگر به رشد بخش کمک می کنند. شاید مهمترین این موارد این باشد که بسیاری از شرکت های بیمه اکنون حق بیمه ، تخفیف و حتی سیاست های خاص را برای خانه ها و مشاغل دارای سیستم های هشدار سیمی ارائه می دهند.

به همین دلیل پیش بینی می شود بازار نظارت بر زنگ هشدار با نرخ رشد سالانه مرکب (CAGR) 5. 0 ٪ رشد کند و از 48. 85 میلیارد دلار در سال 2019 به 68. 57 میلیارد دلار در سال 2027 می رسد.

علاوه بر این ، بازار خدمات تحلیلی ویدیویی نیز در حال گسترش است. این در درجه اول به دلیل افزایش تقاضا برای تشخیص رویداد در زمان واقعی ، تجزیه و تحلیل ویدیویی با قابلیت AI ، تشخیص چهره و هشدارهای آنی است. تجزیه و تحلیل فیلم می تواند الگوهای رفتاری را ردیابی کرده و بینش ارزشمندی را برای نهادهای دولتی و سازمان های اجرای قانون ارائه دهد.

علاوه بر این ، مشاغل خرده فروشی از این فناوری برای تجزیه و تحلیل حرکت مشتری و الگوهای رفتاری استفاده می کنند ، در حالی که الگوریتم های یادگیری عمیق نیز برای تهیه راه حل های دقیق تر و کارآمدتر ویدیویی مورد استفاده قرار می گیرند.

جالب اینجاست که فضای تجزیه و تحلیل ویدئویی از سال 2022 در CAGR 21. 5 ٪ رشد می کند و تا سال 2030 به ارزش 35. 88 میلیارد دلار رسیده است. این رشد سریعتر قابل توجه است زیرا صنعت با هم همپوشانی بسیاری با تجارت نظارت هشدار دارد و اگر ALRM نیاز داردبرای اینکه در سالهای آینده به سرمایه گذاری های دیگر بپردازیم ، تجزیه و تحلیل ویدیو ممکن است فقط یک مناسب باشد.

در واقع ، Alarm.com در حال حاضر در این زمینه پیش می رود. رویدادهای تشدید شده ، راه حل جدید نظارت مبتنی بر ویدیویی این شرکت ، یک فناوری است که می تواند یک متجاوز را در حیاط خلوت یک شخص تشخیص دهد و اولین پاسخ دهنده را به صحنه اعزام کند. یک ایستگاه نظارت مرکزی همچنین می تواند از هر دوربین امنیتی موجود به فیدهای زنده دسترسی پیدا کند و تصمیم بگیرد که آیا اقدامات دیگری را آغاز کند. این یک اقدام امنیتی فعال است که می تواند قبل از وقوع آنها به جلوگیری از جرایم کمک کند.

ALRM: رشد مداوم و بازده بالا

این شرکت اخیراً در گزارش درآمد سه ماهه سوم خود از برآورد وال استریت فراتر رفته است. این شرکت با ضرب و شتم درآمد 4. 6 میلیون دلاری برای به دست آوردن کل فروش 216. 1 میلیون دلار ثبت کرد ، در حالی که سود غیر GAAP برای هر سهم نسبت به سال گذشته 0. 02 دلار در سال 0. 55 دلار افزایش یافته است.

در حقیقت ، Alarm.com درآمد سه ماهه خود را برای 20 دوره متوالی افزایش داده است و از حداقل سه ماهه چهارم سال 2017 نتوانسته است انتظارات تحلیلگران را برای EPS خود از بین ببرد. خط برتر آن نیز شاهد رشد قوی بوده و از 502 میلیون دلار افزایش یافته است. 2019 به 749 میلیون دلار در سال 2021.

اما با وجود چنین عملکرد مالی مداوم و برتر ، قیمت سهام ALRM امسال 41 ٪ کاهش یافته است.

مطمئناً برخی از این ضرر را می توان به محیط کلان تورمی فعلی نسبت داد. با این حال ، این احتمال وجود دارد که سرمایه گذاران هم اکنون توسط معیارهای ارزیابی ضعیف شرکت کنار گذاشته شوند. به عنوان مثال ، زنگ هشدار با نسبت جریان به جلو به قیمت نقدی 49x معامله می شود و رشد EBIT سالانه آن ب ا-24 ٪ کاهش می یابد.

گفته می شود، شرکت در زمینه سودآوری می درخشد. حاشیه سود خالص 5. 7 درصدی شرکت، 246 واحد پایه بالاتر از میانگین فناوری اطلاعات است، در حالی که بازده سهام عادی 8. 0 درصدی آن، 297 واحد پایه دیگر نیز رقبای خود را بهتر می کند.

تهدیدهای رقابتی در حال رشد

در حالی که ALRM در سال های اولیه تاسیس خود با تهدیدات زیادی روبرو نبود، بدون شک این وضعیت اخیرا تغییر کرده است. این شرکت اکنون با رقابت سختی از سوی گوگل و آمازون روبرو است که پیشنهادات مشابه و در عین حال جایگزینی ایجاد کرده اند.

به عنوان مثال، Google Nest یکی از شرکت های تابعه آلفابت است و در تولید محصولات خانگی متصل، از جمله لامپ های هوشمند و بلندگوها مشارکت دارد. این شرکت همچنین یک سرویس امنیتی مبتنی بر اشتراک ارائه می دهد که شامل فیلم های نظارتی و پخش زنده است.

علاوه بر این، آمازون رینگ یکی دیگر از بازیگران اصلی در فضای خانه متصل است و طیف وسیعی از محصولات از جمله دوربین های زنگ در و سیستم های امنیتی را به فروش می رساند.

Google Nest و Amazon Ring هر دو دارای منابع قابل توجهی هستند و به سرعت در حال به دست آوردن سهمی از بازار هستند. به این ترتیب، Alarm.com باید به نوآوری ادامه دهد تا از بسته در حال توسعه جلوتر بماند.

آیا ALRM Stock یک جواهر پنهان است؟

دسترسی این شرکت خیره کننده است. Alarm ادعا می کند که میزبان بیش از 100 میلیون دستگاه متصل بر روی پلتفرم خود است که تنها در سال گذشته بیش از 200 میلیارد نقطه داده تولید شده است.

در حالی که ممکن است شرکت از منظر ارزش گذاری کمی بیش از حد قیمت داشته باشد، چشم انداز آن خیره کننده است. در واقع، سرمایه گذاران باید به ابتدای بحران کرونا برگردند تا سهام آن را به اندازه امروز پایین بیابند. و اگر در مورد اینکه ALRM ممکن است در آینده به کجا برود هیجان زده هستید، اکنون زمان خوبی برای سوار شدن به آن است.

#1 سهام برای 7 روز آینده

وقتی Financhill سهام شماره 1 خود را منتشر کرد، گوش فرا دهید. به هر حال، سهام شماره 1، حتی زمانی که بازارها سقوط می کنند، کرم محصول است.

Financhill به تازگی سهام خود را برای سرمایه گذاران معرفی کرده است. بنابراین زمان بهتری برای ادعای تکه پای خود وجود ندارد.

نویسنده در هیچ یک از سهام ذکر شده هیچ سمتی ندارد. Financhill سیاست افشاگری دارد. این پست ممکن است حاوی پیوندهای وابسته یا پیوندهایی از حامیان مالی ما باشد.